Чтобы успешно инвестировать, нужно диверсифицировать риски — вкладывать средства в несколько активов одновременно. Существует инструмент, который объединяет разные активы, — это ПИФы. В Skillbox Media есть гайд по ПИФам— из него вы узнаете, сколько на них можно заработать и почему вкладывать в них лучше, чем в акции. Опцион часто сравнивают со страховкой, потому что покупатель может воспользоваться своим правом, а может и не воспользоваться.

Это же правило касается индикаторных стратегий – сделайте скрин идеальной ситуации для открытия сделки и держите его перед глазами. При появлении схожей ситуации смело открывайте сделку. Теперь немного углубимся и узнаем, какие бывают типы опционов. Что такое фьючерсы, как работают, где купить и как ими торговать? Рассказываем просто о сложном финансовом инструменте. Буквально, разберитесь в основах математики опционов.

Что такое колл-опционы и пут-опционы

Если вы только недавно заинтересовались опционами, вам также попадётся информация о бинарных опционах. Бинарные опционы простыми словами – это ставка на рост или падение курса акций, валюты, золота или любого другого актива. По пут-опционам у покупателя есть право продать актив. Пут-опцион используют, когда хотят заработать на спекуляции или застраховать инвестиционную позицию от падения. Если мы хотим защитить наши акции от падения, то мы должны купить опционы пут. Если мы играем на понижение, то защищаем свою позицию от повышения цены опционами колл.

Оба относятся к стандартным биржевым контрактам. Их отличительная черта — единственный параметр, который оговаривается при заключении сделки. В случае с опционами, это цена, которая будет получена продавцом за базовый актив. 📃 Во многом механизм похож на фьючерсы и форварды. Здесь заранее установлены цена и дата исполнения договора.

Торговля опционами в России

Для опциона пут, напротив, биржевой актив будет дешевле цены исполнения. Результат по сделке лица, продающего колл опцион, будут зеркально противоположными относительно результатов покупателя опционного контракта. Его (продавца) максимальный выигрыш всегда равен премии, полученной от покупателя, а максимальный убыток ничем не лимитирован и зависит от того, насколько сильно вырастет цена базисного актива. Цена исполнения, или страйк-цена— это цена, по которой инвестор может купить или продать базовый актив. Она прописана в контракте и фиксируется на дату заключения договора. То есть, чтобы получить право купить акцию Х за 100 ₽, придется заплатить на 15 ₽ дороже ее текущей стоимости.

Таким образом, инвестор W потеряет $1000 ($6000 — $5000). Премия, которую игрок платит, настолько мала, что если отнести возможную прибыль к вложенной сумме, можно получить невероятную доходность. Точная дата погашения в данном случае не указывается, так как погашение всех опционов, торгуемых на Chicago Board Options Exchange, происходит каждую третью пятницу месяца. В данном проспекте мы будем рассматривать торговлю американскими опционами, так как они более популярны и ликвидны.

Что такое бинарный опцион

Таким образом она обеспечит себе право на продажу нефти по установленной в момент заключения оговора цене. Если цена продолжит падать, компания окажется в выигрыше. Но если прогнозы не сбудутся, то есть цена возрастет, право на продажу можно не использовать. Если это опцион на определенный продукт, активом может выступить любой товар. Исполнение условий договора означает, что продавец должен доставить товар или валюту покупателю. Базовый актив товарного опциона — это товар.

Для этого нужно выйти на поставку базового актива — то есть купить или продать его. Колл-опционы — когда фиксируется цена покупки. Покупатель получает право купить актив у продавца опциона. Колл-опцион покупают в надежде, что цена актива будет расти в будущем. Если покупателей нет или инвестор хочет заработать больше, он исполнит опцион — воспользуется своим правом.

PUT-опцион

Компьютер отметит, что чистая позиция инвестора равна нулю и погасит оба контракта. К счастью, подобная ситуация не является характерной для Соединенных Штатов, так как существуют стандартные контракты и достаточно ликвидный рынок биржевых опционов. После того как инвесторы В и W подписали контракт с опционом «колл», инвестор W может пожелать отказаться от контракта. Сравнивая 36% годовых и 5% годовых (которые инвестор может получить, вложив свои деньги в бумаги с фиксированным доходом), данная операция представляется достаточно интересной. Безусловно, что при ее проведении возникают риски. Американский стиль означает, что опцион может быть использован в любой момент в пределах срока опциона.

• На малых тайм-фреймах (1-5 минут) много «шума», тогда как на старших ТФ (М15-Н4) можно найти более точные сигналы.
• Опцион пут — это контракт, который заключают две стороны в условиях биржевой торговли.
• Исполнение в этом случае означает использование права на покупку или продажу базовой ценной бумаги.
• Допустим, что инвестор купил опцион на акции «Газпрома» со страйком ₽250 за премию ₽100.
• Продавцы колл-опционовПродавец проигрывает, если акции растут в цене.

Экзотические же характеризуются наличием особых условий опционного контракта. Таким образом, «закрывающая продажа» позволяет покупателю продать опцион, а не исполнять его. Возможно, курс превысит $60, в результате покупка акций обойдется инвестору W в $6000 ($60 х 100 акций). Затем инвестор W передаст 100 акций инвестору В и получит взамен $5000 ($50 х 100 акций).

Опцион колл

Например, колл‑опцион можно купить за премию 25 ₽. Этот опцион дает право купить акцию Х за 100 ₽. По мере приближения даты исполнения опциона, временная стоимость будет снижаться. То есть, если цена базового актива не будет меняться, опцион будет постепенно дешеветь. — рыночной наценки за то, что опцион предоставляет право купить или продать базовый актив. А теперь предположим, акции IBM торгуются по $90 за акцию.

Иллюстрация данного факта представлена на рисунке ниже. В сфере торговли бинарными опционами было много мошенников. «Так называемых, потому что в принципе бинарные опционы — это нормальный финансовый инструмент. Другое дело — он не имеет никакого отношения к тому, что продавалось у нас в стране под таким наименованием. И то, что людям пытались преподнести как предложения по инвестициям, было самой настоящей игорной деятельностью», — говорил он. Опцион— это договор на покупку или продажу базового актива в определенный период по заранее установленной цене.

Как застраховать риски? Хеджирование

Не существует индикаторных стратегий, которые были бы созданы исключительно для Call-опционов. Все торговые системы ориентированы на открытие разнонаправленных сделок. Поэтому для торговли Колл-сделками можно выбрать любые стратегии, которые отлично работают и в тренде, и во время флэта. Согласно российскому законодательству оферта put назначается сразу после последнего купона, по которому установлена ставка.

Бинарные опционы – это, по сути, ставки на поведение цены какого-либо актива в ближайшее время (минута, час, день, неделя). Инвестор выбирает актив и делает прогноз, упадет ли его цена или, наоборот, вырастет. Если он считает, что цена упадет, делает ставку Колл, если упадет – то Пут. Можно поступить более рациональным способом и приобрести валютный колл опцион на покупку большой суммы юань по действующему на данный момент курсу сроком до 3-х месяцев. На бирже Форекс (рынок межбанковского обмена валюты) свое развитие начали валютные опционы. Вначале они использовались в целях получения дохода от возможного колебания курса иностранных валют.